Un’illustrazione che mostra bitcoin di criptovaluta con un listino prezzi in background.
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I finanziamenti per le start-up blockchain hanno raggiunto i $ 4 miliardi per la prima volta nel secondo trimestre, nonostante un forte calo dei prezzi delle criptovalute.
Le aziende del nascente settore hanno raccolto la cifra record di 4,38 miliardi di dollari, secondo i dati della società di analisi CB Insights, un aumento del 50% rispetto al trimestre precedente e quasi nove volte superiore rispetto allo stesso periodo dell’anno scorso.
Blockchain è la tecnologia alla base della maggior parte delle criptovalute. È essenzialmente un registro digitale delle transazioni in valuta virtuale distribuito su una rete informatica globale.
Il più grande round di finanziamento per una società blockchain nel secondo trimestre è stato un investimento di $ 440 milioni in Circle, una società di pagamenti e valuta digitale. Circle ha recentemente annunciato l’intenzione di diventare pubblica attraverso una fusione da $ 4,5 miliardi con una società di assegni in bianco.
Ledger, che sviluppa portafogli hardware per consentire alle persone di archiviare le proprie monete digitali, ha attirato il secondo round più grande nel trimestre, raccogliendo $ 380 milioni. In un’intervista di dicembre, il CEO di Ledger Pascal Gauthier ha dichiarato alla CNBC che il mercato della crittografia stava maturando, con il coinvolgimento di grandi attori istituzionali.
“Nel 2018, quando abbiamo iniziato il nostro ultimo round, le istituzioni finanziarie non erano in gioco”, ha detto, aggiungendo che ora “tutte le grandi istituzioni finanziarie del mondo hanno un piano o stanno lavorando a un piano” per investire in crittografia.
Il finanziamento record evidenzia come gli investitori stiano trovando modi alternativi per ottenere esposizione al settore della crittografia, acquisendo partecipazioni in start-up private che sviluppano la tecnologia della valuta digitale e le reti distribuite che le supportano.
Gli investitori di rischio sembrano non essere turbati dal calo dei prezzi delle criptovalute. Il valore di Bitcoin è sceso di oltre la metà da quando ha raggiunto il massimo storico di quasi $ 65.000 ad aprile, quando l’exchange di criptovalute Coinbase è diventato pubblico.
Anche Ether, la seconda valuta digitale più grande del mondo, è scesa di oltre il 50% da quando ha raggiunto il record di $ 4.000 a maggio.
“Al ritmo attuale, i finanziamenti blockchain supereranno il record alla fine dell’anno precedente, più che triplicando il totale raccolto nel 2018”, ha detto a CNBC Chris Bendtsen, analista senior di CB Insights.
“L’anno record di finanziamento di Blockchain è guidato dall’aumento della domanda istituzionale e dei consumatori per le criptovalute”, ha aggiunto. “Nonostante la volatilità dei prezzi a breve termine, le società di venture capital sono ancora ottimiste sul futuro della crittografia come asset class dominante e sul potenziale della blockchain di rendere i mercati finanziari più efficienti, accessibili e sicuri”.
Il mese scorso, Andreessen Horowitz ha lanciato un fondo da 2,2 miliardi di dollari incentrato sulle criptovalute. “Riteniamo che la prossima ondata di innovazione informatica sarà guidata dalla crittografia”, ha scritto in un blog la società di venture capital della Silicon Valley.
Frenesia dei finanziamenti fintech
Anche i finanziamenti per le società fintech nel loro insieme hanno raggiunto un nuovo record. Secondo CB Insights, le start-up fintech hanno raccolto ben 30,8 miliardi di dollari nel secondo trimestre, un aumento del 30% rispetto al trimestre precedente e quasi il triplo dell’importo raccolto dalle fintech nel secondo trimestre del 2020.
Il settore fintech europeo ha guadagnato una trazione significativa, con il 50% delle migliori offerte del trimestre andato alle società europee. La tendenza è stata guidata dal crescente interesse degli investitori stranieri nel settore tecnologico in rapida crescita del continente.
L’app tedesca per la compravendita di azioni Trade Republic ha raccolto il più grande round in Europa, raccogliendo 900 milioni di dollari da società come Sequoia Capital e Founders Fund di Peter Thiel. Mollie, la rivale olandese delle società di pagamenti Square, Stripe e Adyen, ha raccolto 800 milioni di dollari.
Anche le valutazioni del fintech privato sono aumentate notevolmente, con la società svedese compra ora paga dopo, Klarna, che ha garantito un valore di mercato di quasi 46 miliardi di dollari a giugno.
Ciò ha sollevato timori di una potenziale bolla fintech. Iana Dimitrova, CEO di OpenPayd, una start-up fintech britannica, ha dichiarato alla CNBC che la tendenza al rialzo dei round di finanziamento privato è “dannosa per la sostenibilità a lungo termine del nostro settore”. La dimensione media delle imprese fintech è cresciuta del 28% nel secondo trimestre, secondo CB Insights.
Fintech è in una bolla?
Un altro boss del fintech, Stefano Vaccino di Yapily di Londra, non è d’accordo. “Non lo vedrei come una bolla”, ha detto. “Abbiamo visto negli ultimi 12-18 mesi un’accelerazione nei servizi finanziari”. Andreas Weskam, partner di Sapphire Ventures, investitore di Yapily, ha affermato che è “un riflesso della grande opportunità” nella finanza digitale.
Yapily, che questa settimana ha raccolto 51 milioni di dollari in nuovi finanziamenti, è una delle tante aziende che sviluppano tecnologia per far avanzare un nuovo movimento finanziario chiamato open banking, che mira ad aprire i dati bancari e ad avviare pagamenti a fintech e terze parti. .
L’open banking sta guadagnando molto slancio ultimamente, con Visa che ha recentemente accettato di acquisire Tink, una start-up di open banking svedese, per $ 2,1 miliardi dopo non essere riuscita ad acquisire Plaid, una società simile negli Stati Uniti, a causa della pressione normativa. Plaid ha raccolto $ 425 milioni su una valutazione di $ 13,4 miliardi in un round di finanziamento di aprile, mentre il rivale britannico TrueLayer ha raccolto $ 70 milioni.
Nel frattempo, un numero crescente di fintech ha avuto accesso ai mercati pubblici per la prima volta, con 19 società che sono diventate pubbliche o hanno annunciato piani di IPO nel secondo trimestre.
Il trasferimento di denaro British Wise è stato reso pubblico a Londra con una valutazione di $ 11 miliardi all’inizio di questo mese, poiché diverse società, tra cui Better.com, Dave e Acorns, hanno annunciato piani per diventare pubbliche attraverso fusioni con società di approvvigionamento speciali o SPAC.
Nel mondo crittografico, lo scambio di valuta virtuale Coinbase è diventato pubblico con un debutto al Nasdaq di grande successo ad aprile.
